Куда делась комовая сера

Автор Andrew Kanyemba, Senior Reporter

Количество спотовых сделок по продаже комовой серы с 2019 г. значительно уменьшилось.

Перевод Татьяна Давыдова

Китайские заказчики покупают меньше комового продукта в связи с удешевлением гранулированного, а также на фоне ужесточения экологических требований к перевалке комовой серы в портах. Крупным продавцам комового продукта в Иране и Туркмении трудно экспортировать объемы в условиях снижения цен и торговых санкций, распространяющихся на суда, которые отправляются из иранских портов.

Если эта ситуация сохранится, объем реализации комового продукта на мировом спотовом рынке серы продолжит сокращаться.

Что происходило с комовой серой до 2019 г.

До прошлого года на спотовом рынке в основном преобладал комовый продукт из Ирана и Туркмении, поскольку в 2017—2018 гг. на долю этих стран приходилось как минимум 77—89% всех реализованных спотовых партий комовой серы, по данным Argus.

В 2017 г., согласно оценкам Argus, на спотовом рынке было продано 540 тыс. т комового продукта, а в 2018 г. — 535 тыс. т. Больше всего объемов отгружено из Ирана: 480 тыс. т — в 2017 г. и 211 тыс. т — в 2018 г.

Крупнейшим рынком сбыта при этом оставался Китай. Согласно данным Argus, в 2018 г. в Китай было отправлено по меньшей мере 60% всей реализованной комовой серы: 321 тыс. т.

Вторым по величине рынком сбыта данного продукта была Северная Африка. Комовая сера поставлялась прежде всего для марокканского производителя удобрений OCP, а также в адрес более мелких покупателей в Тунисе и Египте.

Однако в отличие от китайских заказчиков, OCP предпочитает закупать комовый продукт по квартальным контрактам, а не на спотовом рынке, получая объемы в основном из Саудовской Аравии и России.

Снижение продаж комовой серы с 2019 г.

Министерство охраны окружающей среды Китая в середине 2018 г. запретило разгрузку комовой серы в нескольких китайских портах и ввело ограничения на переработку данного сырья на промышленных предприятиях, чтобы добиться снижения выбросов пыли, образующейся при хранении и переработке комового продукта в большом количестве.

Эти нововведения привели к существенному уменьшению спроса на комовую серу в Китае. В результате поставщики были вынуждены снижать отпускные цены, чтобы удержать покупателей, которых становилось все меньше.

Кроме того, в ноябре 2018 г. США снова ввели торговые санкции против Ирана, что повлекло за собой в том числе удорожание фрахта сухогрузов для перевозки иранской серы: судовладельцы увеличили ставки аренды для судов, отправляющихся из иранских портов.

Вдобавок сера на мировом рынке на протяжении 2019 г. дешевела. Этому способствовали снижение цен на диаммонийфосфат, при производстве которого используется сера, а также увеличение ее выпуска в таких ключевых регионах сбыта, как Китай и Индия.

Поскольку стоимость гранулированной серы, по качеству превосходящей комовую, на протяжении прошлого года снижалась, спрос на комовый продукт уменьшился еще больше. За 2019 г. цены на гранулированную серу на базисе cfr Китай упали примерно на $88/т по сравнению с предыдущим годом, а в ноябре прошлого года эта котировка достигла рекордного минимума на уровне около $61/т (cfr).

В связи с этим давление на поставщиков туркменского комового продукта усилилось. Расходы на перевозку объемов из Туркмении по железной дороге в иранский порт Бендер-Аббас в прошлом году в целом не изменились, оставшись в пределах $55—65/т. Однако цены на комовую серу на базисе fob Иран в 2019 г. опустились на $87/т по сравнению с годом ранее и в IV квартале прошлого года в среднем составили лишь $23/т.

По данным Argus, в 2019 г. на спотовом рынке было реализовано лишь 130 тыс. т комовой серы из Туркмении. Это на 36% меньше, чем годом ранее. Спотовые партии комового продукта из Ирана в прошлом году не продавались вовсе. Иранский поставщик IGCC отменил не один тендер на продажу серы из-за слишком низких цен на рынке.

В текущем году информация о реализации на спотовом рынке комового продукта с отгрузкой из Ирана или Турции также не поступала.

График

Что дальше

Объем продаж комовой серы на мировом спотовом рынке, как ожидается, продолжит сокращаться.

Спрос на данный продукт со стороны китайских потребителей по-прежнему слабый на фоне экологических ограничений, а также ввиду снижения цен на гранулированную серу, наличия крупных запасов этого сырья в портах Китая и не слишком высокой загрузки мощностей по выпуску диаммонийфосфата.

Более того, давление на ставки фрахта судов при отправке грузов из Ирана на фоне пандемии Covid-19 усилилось, так как судовладельцы все меньше хотят направлять суда за грузами в эту страну.

Какой-то интерес к комовой сере продолжит проявлять марокканский OCP. Однако спрос со стороны данного заказчика в основном обеспечивается за счет поставок контрактных объемов из Саудовской Аравии и России. Кроме того, на крупном комплексе OCP в Джорф-Ласфаре, где выпускаются фосфорсодержащие удобрения, перерабатывается лишь гранулированный продукт.

Это означает, что спотовые партии серы из Ирана или Туркмении вряд ли вернутся на мировой рынок в существенном объеме, особенно если учесть низкие цены, санкции, а теперь и пандемию коронавируса.

 

Argus публикует еженедельный обзор мирового рынка серы, а также прогнозные оценки рынка в кратко-, средне- и долгосрочной перспективе.

  • Argus Sulphur — котировки, динамика экспорта и импорта, актуальные ключевые рыночные данные
  • Argus North American Sulphur and Sulphuric Acid — котировки и динамика рынков серы и серной кислоты в Северной Америке
  • Argus Monthly Sulphur Outlook — прогнозы цен в диапазоне от одного до 12 месяцев
  • Argus Potash Analytics — анализ и прогнозы в средне- и долгосрочной перспективе

Комментарии

Leave a reply

Required
Имя
Имя введено некорректно (возможно введение только букв без символов )
Фамилия
Фамилия
Комментарии

Похожие записи

18 мая 2020

Covid-19 — questions from the sulphur market on the sulphur market

Listen in as Claira Lloyd answers questions from her most recent webinar on Covid-19's impact on the global sulphur market.

Фильтр:

Global Удобрения

14 апреля 2020

Влияние IMO 2020 на мировой рынок серы

Торговые потоки на мировом рынке серы стали меняться в некоторых регионах в ответ на сокращение производства продукта из-за введения новых требований к судовому топливу IMO 2020.

Фильтр:

Нефтепродукты Нефть Europe FSU Russian

02 октября 2018

Baltic sulphur: The shifting supply balance

Sulphur from the NCOC-operated Kashagan oil field is set to be a boon for supply in the Baltic market.

Фильтр:

FSU Удобрения Europe Asia-Pacific English