Ethanol constraints minor on Baltimore closure: Update
Ethanol flows in the US northeast may only see minor near term constraints following the closure of the Port of Baltimore due to the collapse of a bridge at the mouth of the waterway.
Producers and other market participants expect longer local transit times for trucks carrying hazardous materials — including ethanol — to retail stations because of the collapse of the Francis Scott Key Bridge, which carried nearly 12.4mn cars and trucks in 2023, according to Maryland state data. This will lead to higher associated costs, but market sources say the region's supply chain flexibility, rail access and available stocks should mitigate near-term ethanol supply interruptions.
Ethanol rail deliveries into the Baltimore market are expected to increase, offsetting the loss of barge supply for the duration of the port's closure. Railroads Norfolk Southern and CSX have rail access at the Port of Baltimore, while Kinder Morgan operates the primary transload terminal.
US east coast ethanol stocks in March are at their highest monthly average since April 2020 at 8.76mn bl, according to the Energy Information Administration.
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Houston, 7 May (Argus) — An effort by eight US midcontinent states to start selling 15pc ethanol (E15) gasoline blends year-round starting in 2025 remains unlikely, according to US fuel retailer trade association NATSO. The US approved last month the request from Illinois, Iowa, Minnesota, Missouri, Nebraska, Ohio, South Dakota and Wisconsin for year-round E15 gasoline sales starting next year. But even with that approval there are many barriers to making those sales a reality, said David Fialkov vice president of government affairs for NATSO, which represents truck stops and travel center operators. This includes a lack of investment from pipelines and refiners to prepare for the changes, as well as the higher costs of separating and selling different gasoline specifications at the retail level. "I remain pessimistic that it will come to fruition," Fialkov said Tuesday at a conference held by fuel retail industry group SIGMA in Austin, Texas. Political pressure to delay or abate the change in the midcontinent states will probably continue until refiners, pipeline companies and retailers begin to make the investments necessary, said Fialkov. E15 has been available for sale across the US since 2019, but a federal court in 2021 found that the Clean Air Act offers a fuel volatility waiver to refiners to produce only 10pc ethanol gasoline. The Environmental Protection Agency (EPA) has worked around this ruling for the last two summers by issuing temporary emergency orders allowing the sale of E15 because of the war in Ukraine's squeeze on crude prices. A group of midcontinent refiners has petitioned the EPA to delay implementation of the E15 rule until the summer of 2026. The EPA has not yet ruled on the request. Fialkov said a legislative solution to the issue at the federal level would provide a clear and uniform pathway to E15, as opposed to the the EPA's rule which leaves some states still relying on the waiver and others opting to go with year-round E15. By Zach Appel Send comments and request more information at feedback@argusmedia.com Copyright © 2024. Argus Media group . All rights reserved.
ANP reduz mescla de etanol e biodiesel no RS
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Sao Paulo, 6 May (Argus) — A Agência Nacional do Petróleo, Gás Natural e Biocombustíveis (ANP) diminuiu, temporariamente, a mistura obrigatória de etanol e biodiesel no Rio Grande do Sul por 30 dias, a partir de 3 de maio, em meio a enchentes catastróficas no estado. O mix de etanol anidro na gasolina caiu dos atuais 27pc para 21pc, enquanto o do biodiesel no diesel S10 está agora em 2pc, queda em relação à porcentagem vigente de 14pc. Também de forma temporária, a agência suspendeu a necessidade de mistura para o diesel S500. A ANP informou que pode revisar os prazos da medida dependendo das condições de abastecimento no estado. As chuvas no Rio Grande do Sul bloquearam rodovias e ferrovias que transportam os biocombustíveis para centros de distribuição, como Esteio e Canoas. O fornecimento de combustíveis fósseis pela ligação dutoviária da refinaria Alberto Pasqualini (Refap) às outras bases de distribuição do entorno não foi comprometido, afirmou a ANP. As enchentes no estado já deixaram pelo menos 83 mortos e 111 desaparecidos, de acordo com o governo local. Mais de 23.000 pessoas tiveram que deixar suas casas e cerca de 330 cidades estão em situação de calamidade pública. Por Laura Guedes Envie comentários e solicite mais informações em feedback@argusmedia.com Copyright © 2024. Argus Media group . Todos os direitos reservados.
Brazil lowers biofuel mix in flooded state
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Sao Paulo, 6 May (Argus) — Brazil's oil regulator ANP temporarily decreased the mandatory mix of ethanol and biodiesel in fuels in Rio Grande do Sul state for 30 days, starting on 3 May, amid floods in the region. The anhydrous ethanol blend on gasoline was lowered to 21pc from the current 27pc, while the mandatory biodiesel mix for 10ppm (S10) diesel is now at 2pc, down from the usual 14pc. The agency also temporarily suspended the blending mandate for diesel with 500ppm of sulfur (S500). ANP said it can revise deadlines depending on supply conditions in the state. Rainfall in Rio Grande do Sul blocked railways and highways where biofuels are transported to retail hubs, such as Esteio and Canoas. Supply of fossil fuels via pipeline from the 201,000 b/d Alberto Pasqualini refinery (Refap), in Canoas, and other retail bases has not been compromised, ANP said. Floods in Rio Grande do Sul have left at least 83 dead and 111 missing, according to the state government. More than 23,000 people have been forced from of their homes amid widespread damage. Over 330 cities are in a situation of public calamity. By Laura Guedes Send comments and request more information at feedback@argusmedia.com Copyright © 2024. Argus Media group . All rights reserved.
Chuvas no Rio Grande do Sul alagam o estado
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Sao Paulo, 6 May (Argus) — O estado do Rio Grande do Sul continua sendo afetado pelas fortes chuvas que começaram em 29 de abril, levando o governo a decretar estado de emergência em 2 de maio. Os maiores volumes de chuva atingiram as áreas centrais do Rio Grande do Sul, com cidades recebendo chuvas entre 150mm a 500mm, de acordo com dados da Empresa de Assistência Técnica e Extensão Rural (Emater-RS) do Rio Grande do Sul. A estação de monitoramento da cidade de Restinga Seca, no centro do estado, registrou o recorde de quase 540mm. As chuvas no Rio Grande do Sul superaram 135mm na maior parte do estado, de acordo com o Instituto de Meteorologia dos Estados Unidos (Noaa, na sigla em inglês). Enquanto isso, nas demais regiões do Brasil prevaleceu o clima seco. O NOAA espera que as chuvas diminuíam nesta semana, mas as condições climáticas adversas devem continuar. Até 3 de maio, 154 trechos de 68 rodovias estavam totalmente ou parcialmente bloqueadas, de acordo com a Defesa Civil do estado. A usina hidrelétrica 14 de julho, com capacidade de 100MW, também foi afetada e teve sua operação parcialmente rompida. O porto do Rio Grande não suspendeu as operações, porém a movimentação está mais lenta. Apesar das chuvas intensas, as taxas de demurrage e o tempo de espera para atracação e desembarque ficou estável em $1/tonelada (t) e os custos totais para a movimentação de fertilizantes permaneceram em $19/t. Porém, participantes de mercado esperam que a situação mude nos próximos dias, o que deve aumentar as taxas de demurrage. Se a chuva não parar e os níveis do Rio Guaíba continuarem subindo, é provável que algumas áreas do porto inundem nos próximos dias, como aconteceu no porto de Porto Alegre. Em meio a movimentação de carga mais lenta, dificuldades logísticas e a demanda para serviços de transporte de fertilizantes, que já estava baixa, o frete de fertilizante na rota Rio Grande-Dourados, monitorada semanalmente pela Argus, caiu em média R$20/t, para R$225-250/t. Excesso de chuva pode prejudicar safra de soja O Rio Grande do Sul está colhendo a safra de soja 2023-24, que deve ser a segunda maior do país nesta temporada. Os trabalhos alcançaram 76pc da área esperada no estado até 2 de maio, avanço de 10 pontos percentuais na semana, apesar do excesso de chuvas, segundo a Emater-RS. Os agricultores aproveitaram as janelas mais curtas de clima favorável— ou quando as chuvas diminuíram — para intensificar as atividades de campo, especialmente nas áreas em que eram esperadas produtividades maiores e que não foram profundamente afetadas pela seca no início do ano. Os níveis de umidade dos grãos colhidos são considerados acima da média e vão necessitar de mais investimentos no processo de secagem. Algumas áreas reportaram germinação prematura e queda das plantas em razão do excesso de umidade. A Emater-RS mantém a produtividade média do estado projetada em 3.329 kg/hectare (ha), com os resultados recentes permanecendo dentro das projeções anteriores, de acordo com o boletim de 2 de maio, divulgado semanalmente pelo órgão. Com isso, ainda é esperado que a produção de soja do Rio Grande do Sul alcance o recorde de 22,2 milhões de t. No entanto, participantes de mercado concordam que as projeções para o estado devem cair nas próximas semana, uma vez que os estudos de campo começam avaliar com precisão os prejuízos causados pelo excesso de chuvas. Por João Petrini, Maria Albuquerque e Nathalia Giannetti Envie comentários e solicite mais informações em feedback@argusmedia.com Copyright © 2024. Argus Media group . Todos os direitos reservados.
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